Cofondatorul platformei de investiții iFonduri, Corneliu Perianu, a semnalat o tendință îngrijorătoare privind modul în care sunt gestionate sumele mari de bani în România. În cadrul emisiunii „Cu cifrele pe masă”, realizată de Termene, acesta a subliniat că mulți clienți preferă să păstreze disponibilitățile bănești în conturi bancare, adesea la vedere. Această abordare conservatoare limitează capacitatea de creștere a pieței financiare, care se bazează în prezent doar pe canalul bancar și pe societățile de servicii de investiții financiare.
Corneliu Perianu a declarat că se întâlnește frecvent cu situații în care sume de proporții enorme sunt lăsate neinvestite în conturi curente. El a menționat că nu i-a fost mică mirarea când a observat conturi cu 20 de milioane de euro care stau pur și simplu în bănci. Această fenomenologie apare în special în segmentul affluent sau private banking, unde clienții par să fie paralizați în fața oricărei decizii de a direcționa capitalul către produse financiare active.
Situația de stagnare a capitalului apare, de regulă, în urma unor evenimente de lichiditate, precum un exit sau vânzarea unei afaceri. După astfel de tranzacții, potențialii investitori tind să păstreze economiile în contul de la bancă pentru o perioadă care poate fi destul de lungă sau chiar perpetuă. Această retenție a banilor în conturi de tip money market este motivată de o teamă de a face greșeli, care este alimentată direct de lipsa de informații relevante.
Lipsa de educație financiară și absența unui istoric al relației cu produsele de investiții sunt factori cheie în România. Corneliu Perianu explică faptul că românii nu au fost, în mod tradițional, expuși la diverse instrumente de investiții, ceea ce creează un blocaj psihologic. Din acest motiv, aproape jumătate din economiile populației aflate în instituțiile bancare sunt de fapt economii la vedere, fără nicio formă de rentabilitate sau expunere pe piețele de capital.
Această lipsă de diversificare a portofoliilor este o problemă structurală pentru dezvoltarea economiei locale. Atâta timp cât investițiile rămân limitate la canalele bancare clasice, unde inițiativa aparține exclusiv clientului, piața de capital nu poate atinge un nivel de maturitate ridicat. Necesitatea unei mai bune expuneri la informație este esențială pentru a transforma aceste sume masive din conturile curente în capital activ pentru economie.
În contextul financiar actual, gestionarea eficientă a lichidităților este vitală pentru creșterea patrimoniului. Deși tehnologiile și instrumentele financiare evoluează, comportamentul investitorilor din România rămâne marcat de o prudență extremă. Această tendință de a păstra banii în conturi de economii la vedere reflectă o nevoie de educație financiară mai profundă pentru a facilita trecerea de la simpla economisire la investiția activă.